Birinci pərdədə Şəhriyar ova gedir ( oxatanların rəqsi) və ovdan qayıtdıqda məşuqəsinin saray qulları ilə kef məclisi (orgiya) qurduğunu görür və onu qullarında birinin qucağında görərək qəzəblənib (Şəhriyarın qəzəbi), hamısının ölümünü əmr edir ( Cəlladların rəqsi), və bu ərəfədə (qadınların yalvarışı) vəzirin qızı Şəhrizadə (Şəhrizadə) peyda olur və baxmayaraq ki, Şəhriyarın daxilində sevgi hissi baş qaldırır, ancaq bu qəzəb hissinə məğlub olur və Şəhrizadəni də öldürtmək istədikdə, o nağılları danışdıqdan sonra bunu etməsini istəyir (Şehriyar və Şəhrizadənin dueti).
Ikinci pərdədə isə Şəhrizadə Sindbadın (birinci nağıl), Ələddin və sehrli lampanın (ikinci nağıl), Əlibaba və qırx quldurun (üçüncü nağıl) nağılını danışır. Bununla belə qəzəbi soyumayan Şəhriyar şah ova yenidən çıxır ( Oxatanların rəqsi) və geri qayıdanda Şəhrizadəni nağıl qəhrəmanlarının əhatəsində görür və sevgi qalib gəlir (Şəhrizadənin bayramı).
Baletdə istifadə olunan " Bağdad bazarı", "Orgiya", " Şəhrizadənin bayramı" məşhur musiqi parçalarıdır. Librettosu Rüstəm Ibrahimbəyov və Maqsud Ibrahimbəyov tərəfindən yazılmışdır, xoreoqraf Nailə Nəzirova, ilkin quruluşun rəssamı isə Toğrul Nərimanbəyovdur . Əsərin müvəffəqiyyətinə görə yuxarıda sadalanan şəxslər SSRI dövlət mükafatına layiq görülüblər.
(youtube: 
)
)Qeyd.
Baletin məzmunu qısa şəkildə yazıldıqca əsərdə istifadə olunan mühim musiqi parçaları mötərizədə qeyd olunmuşdur.