Cramer, struktur yaddaş dəyişikliyində bu günə qədər 591% artan SanDisk-i (SNDK) dəstəkləyərək, parabolik səhmlərin alınmasına qarşı karyera qaydasını ləğv etdi. Micron (MU) 22 milyard dollarlıq müştəri depozitləri və təqribən 100 milyard dollarlıq öhdəlikləri götür və ya ödə müqavilələri ilə bağladı və yaddaşın bum-büst modelini struktur olaraq pozdu. 4.63%-də 10 illik Xəzinədarlıq SanDisk-in 22x P/E-yə təzyiq edir və aşağı qiymətdən aşağı qiymətə yenidən danışan bir hiperskaler struktur tezisini sürətlə çökdürəcək.
İndi hərəkət edin: 2010-cu ildə NVIDIA-ya zəng edən analitik, sadəcə olaraq, ən yaxşı 10 AI səhmlərinin adını çəkdi - və SanDisk kəsilmədi. Bu gün adları PULSUZ əldə edin. Bu səhər CNBC-nin "Squawk on Street" verilişində Jim Cramer karyerası ərzində tamaşaçılara heç vaxt etməməyi deyərək bir şey söylədi.
O, bir neçə yüz faiz bahalaşan bir səhmin hələ də alına biləcəyini, qaçışın fürsətin itirilməsi demək olmadığını və yaddaş çipinin dövriyyəsinin onu müdafiə oluna biləcək qədər dəyişdiyini söylədi. Onun sözləri belə idi: "Mən heç vaxt 500 faizin üstünə çıxmağın pul qazandığını görməmişəm. Bununla belə, əslində bunun işləyəcəyini düşünürəm." Onun müdafiə etdiyi səhm SanDiskdir (NASDAQ:SNDK), 2025-ci ilin əvvəlində Western Digital-dən (NASDAQ:WDC) ayrılan fləş yaddaş biznesidir ki, bu, avqustun 14-dək illik müqayisədə 591,34% artıb və bazar ertəsi günü daha 8,88% artaraq 1,786,85 dollara çatıb.
Kramerin arqumenti bir zəngdən daha böyükdür. O, bütün karyerası boyunca əməl etdiyi bir qaydanı deyir ki, parabolik hərəkətdən sonra alış gəlirləri məhv edir, burada tətbiq edilmir, çünki sənaye özü yenidən işlənib. Bu iddia ciddi qəbul olunmağa və sınaqdan keçirilməyə layiqdir.
Struktur arqument əvvəlki dövrlərdə mövcud olmayan müqavilə intizamına əsaslanır. SanDisk 2026-cı maliyyə ilini 20,25 milyard dollar gəlirlə, 175,3% artaraq, 11,49 milyard dollar sərbəst pul axını və dördüncü rübdə GAAP ümumi marjası 84,6% ilə bağladı. Daha da əhəmiyyətlisi, CEO David Goeckeler beş Yeni Biznes Modeli müqaviləsi, möhkəm maliyyə öhdəlikləri ilə dəstəklənən çoxillik müştəri öhdəliyi imzaladı.
Micron (NASDAQ:MU) daha da irəli gedərək, 24 iyun qazanc çağırışında investorlara bildirib ki, o, bu gün gəlirin təqribən 25%-ni və nəticədə təxminən yarısını əhatə edən 16 Strateji Müştəri Müqaviləsi imzaladığını, 22 milyard dollar müştəri depozitləri və maliyyə öhdəlikləri və təxminən 100 milyard dolları bu müqavilələr üzrə qalan icra öhdəliyi ilə. Sanjay Mehrotra, müqavilələrin məcburi həcm öhdəlikləri və hər hansı əvvəlki zirvədən xeyli yuxarı ümumi marja yaradan aşağı qiymətlərlə al və ya ödə kimi qurulduğunu söylədi. Əvvəlki yaddaş dövrləri, çatışmazlıqlar zamanı müştərilərin həddən artıq satın almaları və tədarükçülərin cavab olaraq həddən artıq yığılması səbəbindən sona çatdı.
Xülasə — davamını mənbədə oxuyun.
