GE Aerospace, 397 ABŞ dolları daxili ədalətli dəyərindən cəmi 7% aşağı 47x irəli gəlirlə ticarət edir, bu da cari qiymətləri yeni alıcılar üçün zəif girişə çevirir. GE-nin 210 milyard dollarlıq geridə qalması və 8,9 milyard dollarlıq pulsuz pul vəsaitlərinin hərəkətinə dair təlimat hər hansı geri çəkilmə üçün səhmlərə real təklif qoydu. Larry Culp ikinci rübdə ehtiyat hissələrin təhvil verilməsinin 20% artması və CES marjalarının 160 baza bəndi azalması ilə əsas məhdudiyyət kimi təchizatı qeyd etdi.
İndi hərəkət edin: 2010-cu ildə NVIDIA-ya zəng edən analitik, sadəcə olaraq, ən yaxşı 10 AI səhmlərinin adını çəkdi - və GE Aerospace kəsilmədi. Bu gün adları PULSUZ əldə edin. GE Aerospace (NYSE:GE) 369,43 dollara tam dəyərli görünür, hətta Wall Street konsensusu aviasiya nəhəngi ilə bağlı möhkəm dayanıqlı olaraq qalır.
Səhm, təzə alış üçün səbirli olmaq üçün mübahisə edərək, mükafat qatları və tədarük tərəfi icra riski divarını vurdu. GE Aerospace, təqribən 50.000 kommersiya və 30.000 hərbi mühərrik quraşdırılmış CFM birgə müəssisəsi vasitəsilə kommersiya dar gövdəli bazarda üstünlük təşkil edən sırf reaktiv mühərrik biznesidir. Bu iz iyun rübündə 3 milyard dollarlıq pulsuz pul axını istehsal edən xidmət annuitetini idarə edir.
Keçən il ərzində səhmlər 38,63% və beş il ərzində 498,99% artıb, bu, dövrilikdən struktura doğru çoxalmış bir yenidən qiymətləndirmədir. Əməliyyat hekayəsi qüsursuzdur. GE, 2026-cı ilin 2-ci rübündə 1,8565 ABŞ dolları konsensusa qarşı 2,02 dollar düzəliş edilmiş EPS və illik 21,1% artaraq 13,349 milyard dollar gəlirlə GE ardıcıl beş EPS vuruşu çap etdi.
Rəhbərlik tam illik rəhbərliyi $7,65-dən $7,85-ə qədər EPS və 8,9-dan $9,2 milyarda qədər pulsuz pul axınına yüksəltdi. Ardıcıllıq 210 milyard dollardan yuxarıdır, LEAP-1B dayanıqlıq dəsti vaxt baxımından ikiqat yaxşılaşma ilə təsdiqlənib və CEO Larry Culp dedi ki, "tələb buradan inkişaf edə bilər, lakin bu, bəlkə də bir çoxumuzun gözlədiyindən daha davamlıdır." Buna görə də əhatə edən analitiklərin 86%-i yüksəliş reytinqinə malikdir. Mövcud qiymətə görə, GE təxminən 43x arxada qalan qazanc və 47x-dən 48x irəli istiqamətləndirmə ilə ticarət edir və əməliyyat hıçqırıqları üçün az yer buraxır.
Ayı işi tədarük zəncirindən başlayır. İkinci rübdə ehtiyat hissələrin gecikdirilməsi ardıcıl olaraq 20% artıb, MRO-nun tutumu "həqiqətən çox abunə olub" və Culp bunu açıq şəkildə açıqlayıb: "Bu, tələbdən daha çox təklif tərəfində problemdir." Böyümə ən güclü olduğu yerdə marjalar sıxılır. Quraşdırılmış mühərrik qarışığı və GE9X investisiyası üzrə CES marjaları ikinci rübdə 160 baza bəndi azalaraq 27,3%-ə düşüb.
Xülasə — davamını mənbədə oxuyun.
