Üç əsas hedcinq fondu AVGO-nu dempinq edərkən TSM-ə yığıldı, TSM 41% YTD qazandı, AVGO-nun bir həftəlik 8% azalması. Druckenmiller, LRCX, AMD və Entegris-də yeni vəzifələr açarkən Intel və Micron-dan çıxdı və köhnə çiplər üzərində texnoloji avadanlıqlara seçmə mərcləri göstərdi. AVGO-nun 48% gəlir artımı və süni intellekt satışları 143% artmasına baxmayaraq, fondlar altı müştəri konsentrasiyası riskindən və 230 baza marjasının sıxılmasından çox satılıb.
Substack-də ən çox oxunan maliyyə xəbər bülleteni bank tərəfindən nəşr olunmur, bu Doomberg-dir, burada 383.000+ oxucu əsas mətbuatın əldən verdiyi enerji və makro təhlili əldə edir. 24/7 Wall St. oxucuları burada yaşadıqları ilk ildə 17% qənaət edirlər. İyunun 30-na olan mövqelər üçün keçən həftənin sonunda açıqlanan ikinci rübün 13F sənədləri yarımkeçirici ticarəti daxilində aydın bir hekayəni izah edir: ən böyük hedcinq fondları Broadcom-dan (NASDAQ:AVGO) və Tayvan Yarımkeçirici İstehsalatına (NYSE:TSM) çevrildi. Gəlin iki çip titanını hansı fondların alıb-satdığına nəzər salaq.
Tayvan Semiconductor-da David Tepper-in Appaloosa 322,500 səhm əlavə edərək 787,990,500 dollar dəyərində 1,650,000 səhmə, Dan Loeb's Third Point 185,000 səhm əlavə edərək 460,000 səhmə və 212 dollar dəyərində Dr.Stanmiller, Duquesne Ailə Ofisi 281,613,000 dollar dəyərində 589,680 səhmə çatmaq üçün 94,400 səhm əlavə etdi. Broadcom-da eyni kitablar əks istiqamətdə hərəkət etdi: Dan Loeb-in Üçüncü Nöqtəsi 50.000 səhmin hamısını sataraq tamamilə çıxdı və Stenli Druckenmillerin Duquesne də 195.955 səhmin hamısını sataraq tamamilə çıxdı. Loebin fırlanması fables və avadanlıq ekosistemində genişləndi.
Third Point Lam Research (75.000 səhm), KLA (11.000), VanEck SMH yarımkeçirici ETF (40.000) və onun bütün NVIDIA mövqeyindən (190.000 səhm) çıxdı, eyni zamanda ASML (+18.000) əlavə etdi. Doomberg bir söz dərc etməzdən əvvəl, onun komandası ağır sənaye, özəl kapital və ağır elmlərdə uzun karyera keçirdi. Onlar heç bir reklamçı götürmürlər və heç bir quruma xidmət etmirlər - buna görə də onların enerji, maliyyə və geosiyasətlə bağlı yan-yana düşüncələri konsensus maliyyə mediası kimi heç nə oxumur.
Doomberg yalnız 24/7 Wall St oxucuları üçün endirimli tarif ayırıb — bu, onların əsas səhifəsində mövcud deyil. Druckenmillerin kitabı daha seçicidir: Duquesne Intel (411,400 səhm), Micron (23,400) və Lattice'dən (323,135) çıxdı, eyni zamanda STMicroelectronics (+490,000) əlavə etdi və Lam Research (43,600), AMD (72), Engri, (72,03) və yeni vəzifələr açdı. Rambus (173.000). Müxalifət: David Tepper-in Appaloosa şirkəti eyni rübdə 56.662.500 dollar dəyərində 150.000 səhmdən ibarət yeni Broadcom mövqeyini açdı və Tepper hər iki adı əlavə edən yeganə menecer oldu.
Bunlar real vaxt ticarət qeydləri deyil, anlıq anlıq görüntülərdir və dəyər dəyişiklikləri səhm deltaları qədər qiymət hərəkətlərini əks etdirir. Son qiymət hərəkəti smart-pul oxunmasını təsdiqlədi. Taiwan Semi illik müqayisədə 41% və bir il ərzində 78,82% artaraq 426,35 dollara, Broadcom isə son həftədə 8,13% azalaraq 392,99 dollara və il ərzində yalnız 13,97% artıb.
Xülasə — davamını mənbədə oxuyun.
